Análisis basado en waveletss del mercado accionario mejicano

Autores/as

  • Jesús Cuauhtémoc Téllez Gaytán Universidad Autónoma del Carmen
  • Teresa de Jesús Vargas Vega Universidad Autónoma del Estado de Hidalgo
  • José Antonio Hernández González Universidad Autónoma del Estado de Hidalgo

Palabras clave:

wavelets, análisis por multiresolución, varianza, Gaussianidad-agregativa, mercados accionarios

Resumen

Este documento analiza el comportamiento del mercado accionario
mexicano en diferentes escalas de tiempo utilizando el enfoque de wavelets, con el propósito de obtener información más a detalle de lo que la serie en su forma global no puede brindar. Lo anterior se logra descomponiendo la serie de los rendimientos del principal índice accionario de México (IPC) en diferentes niveles de resolución, aplicando la Transformada wavelet discreta de máximo traslape (TWDMT) y como filtro la función de Daubechies de mínima asimetría MA (8). Los resultados muestran evidencia del fenómeno asimétrico identificado como Gaussianidad-agregativa, en donde la distribución de los rendimientos no es la misma en diferentes escalas de tiempo. Así mismo, la varianza wavelet mostró ser mayor para escalas con menor duración de tiempo cuyas implicaciones, en el marco de Valor en Riesgo, serían pérdidas potenciales mayores en horizontes de inversión de corto tiempo.

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|Resumen: 316 | PDF: 459 |

Citado por



Biografía del autor/a

Jesús Cuauhtémoc Téllez Gaytán, Universidad Autónoma del Carmen

Licenciado en Economía. Magister en Finanzas. Doctor en Ciencias Financieras. Profesor- Investigador de la Facultad de Ciencias Económicas y Administrativas de la Universidad Autónoma del Carmen (Campeche, México). Algunas de sus publicaciones son: Estimating Market Riskunder a Wavelet-Based Approach: Mexican Case y La Estimación del Valor en Riesgo usando Valores Extremos y Cópulas. Pertenece al Grupo de Investigación de Economía. jctellezg@gmail.com - jctellezg@hotmail.com

Teresa de Jesús Vargas Vega, Universidad Autónoma del Estado de Hidalgo

Contadora Pública. Candidata a Doctor en Economía, Magister en Finanzas (UNAM). Profesora – Investigadora del Instituto de Ciencias Económico Administrativas de la Universidad Autónoma del Estado de Hidalgo, Pertenece al grupo de Investigación de Contaduría. Se destaca su publicación Estimating Market Risk under a Wavelet-Based Approach: Mexican Case. tvargasv@hotmail.com

José Antonio Hernández González, Universidad Autónoma del Estado de Hidalgo

Contador Público, Magister en Finanzas. Profesor Investigador del Instituto en Ciencias Económico Administrativas de la Universidad Autónoma del Estado de Hidalgo. Pertenece al grupo de investigación de Contaduría. Se destaca su publicación: Estimating Market Risk under a Wavelet-Based Approach: Mexican Case. janthdz@hotmail.com

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Publicado

2010-12-20

Cómo citar

Téllez Gaytán, J. C., Vargas Vega, T. de J., & Hernández González, J. A. (2010). Análisis basado en waveletss del mercado accionario mejicano. Teuken Bidikay - Revista Latinoamericana De Investigación En Organizaciones, Ambiente Y Sociedad, 1(1), 121–145. Recuperado a partir de https://revistas.elpoli.edu.co/index.php/teu/article/view/1154

Número

Sección

Artículos